Rentenversicherung mit Einmalbeitrag: Kaum mehr als Inflationsausgleich – lohnt sich das noch?

Rentenversicherungen mit Einmalbeitrag gelten als sichere Form der Altersvorsorge. Doch wie attraktiv ist die tatsächliche Rendite wirklich? Ein konkreter Praxisfall aus dem Jahr 2014 zeigt, dass viele dieser Verträge heute kaum mehr als einen Inflationsausgleich bieten.
Wir haben die Zahlen analysiert – und stellen die entscheidende Frage: Würden Sie unter diesen Bedingungen investieren?

Ausgangssituation
Ein Ehepaar schloss am 01.04.2014 bei der R+V zwei Rentenversicherungen ab:

Einmalbeitrag je Vertrag: 80.000 €
Laufzeit: 12 Jahre
Auszahlungsdatum: 01.04.2026

Ergebnis nach 12 Jahren:
Vertrag Ehemann:

Auszahlung: 83.911,28 €
Gewinn: 3.911,28 €
Effektive Verzinsung: ca. 1,62 % p.a.

Vertrag Ehefrau:

Auszahlung: 86.032,37 €
Gewinn: 6.032,37 €
Effektive Verzinsung: ca. 2,18 % p.a.

Einordnung: Was bedeuten diese Zahlen?
Auf den ersten Blick sind beide Verträge im Plus.

Doch entscheidend ist die reale Betrachtung:

1. Inflation frisst Rendite

Die durchschnittliche Inflation der letzten Jahre lag teils deutlich über 2 %
Ergebnis: Kaufkraft bleibt bestenfalls erhalten – Vermögensaufbau findet kaum statt

2. Kapitalbindung ohne Flexibilität

12 Jahre gebundenes Kapital
Kaum Zugriffsmöglichkeiten ohne Nachteile

3. Sicherheitsversprechen vs. Realität

Versicherungsprodukte bieten Stabilität
Dafür wird Rendite bewusst reduziert

Vergleich: Was wäre alternativ möglich gewesen?
Zum besseren Verständnis:

Anlageform

-Typische langfristige RenditeRentenversicherung1,5 % – 2,5 % p.a.
-Tagesgeld (aktuell)ca. 2–3 % p.a.
-ETF (weltweit)ca. 6–8 % p.a. (historisch)

Unterschied langfristig: mehrere Zehntausend Euro

Was bedeutet das für Anleger?

Dieser Praxisfall zeigt ein typisches Bild klassischer Rentenversicherungen:

Vorteile

-Planungssicherheit
-Garantien (je nach Tarif)
-Geringe Schwankungen

Nachteile

-Niedrige Rendite
-Oft unter Inflationsniveau
-Eingeschränkte Transparenz
-Hohe Opportunitätskosten

Zentrale Frage

Würden Sie heute 80.000 € für 12 Jahre anlegen, um am Ende 3.900 € oder 6.000 € Gewinn zu erzielen?
Für viele Anleger lautet die ehrliche Antwort: Nein.

Handlungsempfehlung

Wenn Sie ähnliche Verträge besitzen oder eine Anlage planen:

Das sollten Sie unbedingt tun:

-Bestehende Verträge analysieren
-Renditen realistisch bewerten (nach Inflation)
-Anlagealternativen prüfen
-Diversifizieren (z. B. ETFs + sichere Bausteine)

Fazit

Rentenversicherungen mit Einmalbeitrag bieten Sicherheit – aber oft zu einem hohen Preis: fehlender Vermögenszuwachs. In Zeiten steigender Inflation reicht das häufig gerade einmal aus, um den Wert des Geldes zu erhalten.

Wer Vermögen aufbauen möchte, sollte seine Strategie hinterfragen.